吳曉靈：金融啟蒙和金融普惠正成為全球前沿課題 | 特稿
發(fā)布時(shí)間：2017-05-15 來(lái)源:清華金融評(píng)論
金融啟蒙和金融普惠正在成為全球金融發(fā)展和中國(guó)金融生態(tài)的前沿課題。而技術(shù)創(chuàng)新為普惠金融提供了路徑，讓生產(chǎn)、交易、融資變得更簡(jiǎn)約透明。由于科學(xué)技術(shù)是雙刃劍，金融啟蒙在當(dāng)前也更加重要。
目前，金融啟蒙和金融普惠正在成為全球金融發(fā)展和中國(guó)金融生態(tài)的前沿課題。原因有三：
第一，金融普惠之所以重要，是因?yàn)榻鹑谑莿?chuàng)造財(cái)富的重要因素，也是分配財(cái)富的重要因素。在社會(huì)生產(chǎn)當(dāng)中，金融是資源整合的龍頭，由于生產(chǎn)資料、人力、科技等都需要資金的黏合，有高效的金融服務(wù)才有生產(chǎn)要素的組合，才可以提高生產(chǎn)效率。而在這個(gè)過(guò)程中，使用金融杠桿可以獲得更大的財(cái)富效應(yīng)。若將財(cái)富杠桿運(yùn)用到人力資本之中去，則將不單給資本以回報(bào)，也會(huì)給人力資本一個(gè)發(fā)揮的機(jī)會(huì)，使人們獲得更多的財(cái)富。VC、PE就是風(fēng)險(xiǎn)投資把其資本投向有創(chuàng)造力的人力資本，從而獲得更多回報(bào)的一個(gè)群體。給人力資本一個(gè)杠桿，讓人力把信用變成財(cái)富，這也是當(dāng)代金融的任務(wù)所在。但是在現(xiàn)實(shí)生活中，收入分配的差距產(chǎn)生了國(guó)家與國(guó)家之間、國(guó)家內(nèi)部各類(lèi)人群之間的矛盾。而有序的調(diào)整收入分配格局，可以緩和緊張，爭(zhēng)取共贏合作。這就需要我們開(kāi)展普惠金融，用金融之劍減少收入分配的差距。同時(shí)，比如在小額信貸領(lǐng)域，把信用放款給那些低收入人群，就能給他們一次改變命運(yùn)的機(jī)會(huì)。
第二，金融普惠之所以成為當(dāng)今社會(huì)的關(guān)注點(diǎn)，是因?yàn)榧夹g(shù)創(chuàng)新為普惠金融提供了路徑。內(nèi)嵌于互聯(lián)網(wǎng)上的交易數(shù)據(jù)、行為數(shù)據(jù)為客戶(hù)提供了展示信用的機(jī)會(huì)。在過(guò)去，若沒(méi)有抵押物就得不到這種機(jī)會(huì)。如今，在金融科技的時(shí)代，每一個(gè)人都有可能以自己的行為來(lái)構(gòu)建自己的信用。我們?nèi)绻軌蜻\(yùn)用好這樣的機(jī)會(huì)，就可以為很多參與到金融活動(dòng)當(dāng)中的人提供服務(wù)。
比如，隨著科技發(fā)展，大數(shù)據(jù)、云計(jì)算降低了信息收集分析的成本。以往我們收集沒(méi)有抵押物的人的信息有很多困難，但現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)使一些行為留痕，讓這些人有可能成為積累自己信用的客戶(hù)，為金融服務(wù)創(chuàng)造了機(jī)會(huì)。再比如，區(qū)塊鏈技術(shù)提供了共識(shí)信用，讓交易脫離信用中介成為了可能。區(qū)塊鏈技術(shù)使我們?cè)诩夹g(shù)之下彼此建立技術(shù)信用，使得金融活動(dòng)、投資活動(dòng)、融資活動(dòng)可以通過(guò)區(qū)塊鏈技術(shù)來(lái)直接融資，因此從這個(gè)意義來(lái)說(shuō)，區(qū)塊鏈技術(shù)使我們有可能脫離信用中介而建立一個(gè)更直接的信用環(huán)境。
另外，隨著技術(shù)的發(fā)展，讓生產(chǎn)、交易、融資更簡(jiǎn)約透明是今后金融發(fā)展的方向，有場(chǎng)景的金融活動(dòng)才是有生命力的。金融產(chǎn)生于交易服務(wù)的需要，但是由于信息處理的復(fù)雜性，金融漸漸脫離人們的日常生活，變得越來(lái)越高大上了。但是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展使很多需求在互聯(lián)網(wǎng)上表現(xiàn)得非常直接，因而個(gè)性化消費(fèi)、私人訂制將會(huì)成為未來(lái)生產(chǎn)和消費(fèi)的場(chǎng)景。在這樣的應(yīng)用場(chǎng)景之下，金融會(huì)變得更加簡(jiǎn)約、透明。而金融作為一個(gè)服務(wù)業(yè)，也只有真正鑲嵌在交易、生產(chǎn)中，才可以提供更有效的服務(wù)，這就是為什么在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)之下，很多互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)介入到金融領(lǐng)域并獲得巨大的成功的原因，就是因?yàn)樗鼈兓貧w了金融的本質(zhì)。
第三，金融啟蒙在當(dāng)前更加重要。科學(xué)技術(shù)是雙刃劍，用好了會(huì)促進(jìn)金融發(fā)展，用在歪處社會(huì)損失更大。用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)包裝的非法活動(dòng)更具欺騙性，涉及面和金額更大。比如，我們看到，互聯(lián)網(wǎng)金融在中國(guó)興起的過(guò)程中也伴隨著很多欺詐行為，剛剛興起不到三年的互聯(lián)網(wǎng)金融概念在去年遭到了金融監(jiān)管部門(mén)的整頓，而廣大不了解金融的公眾被好聽(tīng)、絢麗的詞匯包裝欺騙，危害很大，由于互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代信息可以迅速擴(kuò)展，現(xiàn)在的非法集資動(dòng)輒幾千萬(wàn)，甚至上百億。因此，我們要開(kāi)展啟蒙教育。投資者要對(duì)自己的資金安全負(fù)責(zé)，籌資人要有收益回報(bào)給投資人。如果投資人不為自己的財(cái)產(chǎn)負(fù)責(zé)，如果籌資人不對(duì)籌資對(duì)象負(fù)責(zé)，社會(huì)金融秩序肯定是混亂的。因此，最起碼的金融知識(shí)要告訴民眾。
金融啟蒙也要面向業(yè)界、更新知識(shí)、堅(jiān)守良知。面對(duì)金融科技的發(fā)展，當(dāng)我們運(yùn)用金融科技的時(shí)候，仍會(huì)有很多問(wèn)題令人難以理解，我們要盡可能地把金融服務(wù)做得更好、做好風(fēng)控，避免由于技術(shù)失誤給客戶(hù)帶來(lái)?yè)p失。每一個(gè)金融從業(yè)人員要不斷更新自己的知識(shí)，跟緊時(shí)代的步伐，采用新技術(shù)，把資金安全、客戶(hù)利益放在第一位。成功的金融人士要有實(shí)現(xiàn)普惠金融、進(jìn)行金融啟蒙的責(zé)任擔(dān)當(dāng)。金錢(qián)是身外之物，心靈的升華使人平和、健康，因此，須用好金融之劍造福社會(huì)、造福人類(lèi)。
來(lái)源：清華金融評(píng)論 作者 吳曉靈
本文根據(jù)作者在第二屆中國(guó)金融啟蒙年會(huì)上的演講整理而成，刊發(fā)于《清華金融評(píng)論》2017年4月刊，編輯：王蕾
